Chirurgien réputé de l’Angleterre victorienne, Frederick Treves accueille dans son hôpital à Londres John Merrick, dit l’Homme-éléphant exhibé comme attraction foraine par l’ignoble Bytes. Une première fois ce dernier reprend sa créature pour la remettre au travail. Mais Treves ne ménage pas sa peine pour recueillir Merrick dans son hôpital. Surtout quand il découvre que cet homme-éléphant cache derrière sa difformité un cœur pur et un esprit brillant.

Benjamin Braddock, tout jeune diplômé, fait la fierté de ses parents pour qui sa route semble toute tracée. C'est alors que Mrs Robinson, la femme de l'associé du père Benjamin, séduit le jeune homme et devient sa maîtresse. Tout se corse quand Benjamin fini par tomber amoureux de sa fille, Elaine...